La Política de Rollover de Dukascopy Europe establece las condiciones de rollover aplicables a las cuentas de trading de los clientes. Dukascopy Europe aplica diferentes tasas de rollover en función de la actividad de trading del cliente (Trading Activity), y un mayor nivel de actividad puede dar lugar a condiciones de rollover más favorables.
Las condiciones de rollover aplicables a las cuentas de trading del cliente se determinan dinámicamente en función de su actividad de trading (Trading Activity). La actividad de trading se calcula para los últimos 30 días naturales en todas las cuentas de trading del cliente dividiendo el volumen total de negociación entre la suma del volumen de negociación y el volumen de las posiciones mantenidas durante la noche.
Actividad de Trading
=
Volumen del Trading
Volumen del Trading + Volumen nocturno
x
100%
Tenga en cuenta: El volumen overnight es el volumen total de las posiciones abiertas mantenidas hasta el siguiente día de negociación. El volumen de negociación es el volumen total de todas las órdenes ejecutadas, excluidas las operaciones de rollover.
La política Rollover avanzada se utiliza por defecto en caso de la ausencia de estadísticas de Trading en los últimos 30 días y se ofrece como un nivel objetivo que garantiza tasas de rollover atractivas para los clientes. Mientras tanto, los comerciantes con una actividad de Trading más alto por encima del 90% pueden beneficiarse de tipos swap Premium. Los clientes son capaces de ver la política de reinversión aplicada a sus cuentas en el informe llamado "Mi política Rollover". Para obtener más información acerca de la Actividad de Trading, vea los ejemplos a continuación.
| Política de Rollover | Actividad de Trading requerida |
|---|---|
| Premium | > 90% |
| Advanced | >20 % |
| Regular | < 20% |
Si no hay estadísticas de negociación disponibles para los 30 días naturales anteriores, se aplica por defecto el nivel Advanced. A los clientes cuya actividad de trading (Trading Activity) supere el 90% se les aplica el nivel Premium y las tasas de rollover correspondientes. Los clientes pueden consultar el nivel de rollover aplicado a su cuenta en el informe “Rollovers”. Para obtener más información sobre el cálculo de la actividad de trading, consulte los ejemplos siguientes.
Información sobre riesgos
La negociación con CFD es especulativa y conlleva un alto riesgo de pérdidas significativas debido al apalancamiento. Puede perder todos los fondos destinados a la negociación con CFD. No obstante, Dukascopy Europe limita la responsabilidad del cliente al importe del margen depositado en la cuenta de trading, por lo que el cliente no está obligado a cubrir un saldo negativo.
Procedimiento de rollover
El procedimiento de rollover describe el proceso diario mediante el cual las posiciones abiertas se trasladan al siguiente día de negociación. Este proceso, también conocido como “position roll”, “carry” u “overnight swap”, permite mantener abiertas las posiciones al final del día de negociación sin efectuar la liquidación y entrega completas.
Para la mayoría de los instrumentos, el día de negociación cambia a las 21:00/22:00 GMT, dependiendo del horario de verano de EE. UU. en marzo y noviembre. Para los pares de divisas que incluyen NZD, el cambio se produce a las 19:00/18:00 GMT, dependiendo del horario de verano de Nueva Zelanda en abril y septiembre. Los viernes, el cambio tiene lugar a las 21:00/22:00 GMT, dependiendo del horario de verano de EE. UU.
El proceso de liquidación al final del día se realiza a las 21:00/22:00 GMT, dependiendo del horario de verano o invierno. Cada posición que permanezca abierta al cambiar el día de negociación se cierra al precio de liquidación y se vuelve a abrir simultáneamente para el nuevo día de negociación al precio de liquidación ajustado por el ajuste overnight aplicable en pips, según se indica en la tabla. Estas operaciones se registran como “rollover close” y “rollover open” y pueden consultarse en los informes de cartera e intradía. Los clientes también pueden consultar el efecto del ajuste de rollover en el informe de posiciones.
Actualizaciones de las tasas de rollover
Las tasas de overnight swap suelen estar determinadas por el diferencial de tipos de interés entre las dos divisas que componen un par de divisas. Los tipos de referencia de los bancos centrales que se muestran en la tabla siguiente se utilizan como uno de los parámetros para determinar las condiciones de rollover. Dukascopy Europe establece y actualiza las tasas aplicadas a los clientes teniendo en cuenta las tasas overnight swap vigentes en el mercado interbancario y sus propios costes asociados al mantenimiento y rollover de las posiciones.
| USD | Tipo objetivo de los fondos federales |
| EUR | Tipo principal de refinanciación |
| GBP | Tipo oficial bancario |
| JPY | Tipo de interés a un día sin garantía |
| CHF | Tipo medio de repos a un día |
| CAD | Objetivo de tipo de interés clave |
| AUD | Tipo objetivo al contado |
| NZD | Tipo oficial al contado |
Cuentas sin swap
Las cuentas sin swap son cuentas de trading diseñadas para cumplir con los principios de las finanzas islámicas.
El ajuste de overnight swap, que normalmente se carga o abona en las cuentas estándar como diferencia de precio entre las operaciones “rollover close” y “rollover open”, no se aplica a las cuentas sin swap. En consecuencia, ambas operaciones de rollover se registran al mismo precio. Al final de cada día de negociación (21:00/22:00 GMT, según el horario de verano o invierno), no se abonan ni se cargan intereses por las posiciones abiertas en la cuenta de trading del cliente con Dukascopy Europe.
Para evitar un uso inadecuado de las condiciones de las cuentas sin swap, se aplican las siguientes medidas de protección:
Además de la comisión estándar por volumen, las cuentas sin swap están sujetas a una comisión adicional de 5 USD por cada 1 millón de USD de volumen negociado en divisas y de 7,5 USD por cada 1 millón de USD de volumen negociado en metales preciosos y CFD.
Se calcula la diferencia entre la comisión adicional pagada por el cliente y el importe del swap que, de otro modo, se habría aplicado a la cuenta. Si esta diferencia es negativa (el “Déficit”) y el patrimonio de la cuenta (Equity) no es suficiente para cubrir totalmente el Déficit, se bloquearán nuevas operaciones mediante el cierre de las posiciones abiertas y la cancelación de las órdenes pendientes activas.
El Déficit se calcula una vez al día en el momento de la liquidación y se tiene en cuenta mediante el ajuste del nivel mínimo de Stop Loss.
El importe del Déficit se cargará en la cuenta si:
- el cliente pulsa el botón “Pay Deficit” en el informe “Rollovers”;
- el importe del Déficit supera el equivalente a 5.000 USD o el 10% del saldo de la cuenta;
- se deja de aplicar a la cuenta las condiciones sin swap;
- se realiza una retirada total de fondos de la cuenta;
- se carga una comisión en la cuenta de conformidad con la política aplicable de comisiones de mantenimiento.
El importe de una retirada parcial no podrá superar la diferencia entre el patrimonio de la cuenta (Equity) y el importe del Déficit.
En caso de conflicto entre estos Términos y Condiciones de la Cuenta sin Swap y cualquier otro acuerdo contractual entre el cliente y Dukascopy Europe, prevalecerán estos Términos y Condiciones de la Cuenta sin Swap. Dukascopy Europe podrá, a su discreción, modificar estos términos y condiciones, denegar la aplicación de las condiciones sin swap o poner fin a su aplicación. El importe del Déficit podrá cargarse en la cuenta en cualquier momento.
Los clientes con una cuenta de trading individual pueden activar o desactivar las condiciones sin swap en cualquier momento desde el informe correspondiente de la cuenta, como se muestra a continuación:
Dukascopy Europe aplica una comisión adicional de 5 USD o 7,5 USD por cada 1 millón de USD de volumen negociado, dependiendo del tipo de instrumento.
El importe del Déficit se carga en la cuenta.
Procedimiento de liquidación
Las actividades de liquidación se realizan diariamente e incluyen todas las operaciones posteriores a la negociación, como la liquidación de operaciones, el rollover de posiciones, las comisiones por volumen, la conversión diaria de pérdidas y ganancias (P&L) y otros ajustes de fin de día. Para obtener información sobre las fechas valor y las posiciones mantenidas hasta el siguiente día de negociación, consulte la Política de Rollover. El procedimiento de liquidación se realiza automáticamente a las 21:00/22:00 GMT en la divisa base de la cuenta. El saldo de la cuenta se actualiza diariamente después de la liquidación. Los clientes pueden consultar el historial de saldo en distintos informes disponibles a través de la plataforma de trading o del acceso web.