デューカスコピー・ヨーロッパのオーバーナイト・ポリシーは、FX業界におけるDukascopyリーダーシップを強調するため、お客様に競争力の高いロールオーバー条件を提供することを目的としています。デューカスコピー・ヨーロッパは、お客様の取引回転率が高いほど、より良いオーバーナイト・コンディションとなるよう、様々なロールオーバー・レートを適用しています。
お客様の取引口座のロールオーバー・ポリシーは、取引アクティビティ率によって決定されます。取引アクティビティ率は、土日を含む直近30日間においてのお客様の全ての取引口座の総取引量(※1)を、総取引量とオーバーナイト・ボリューム(※2)を合計したもので割ったものから求められます。
取引アクティビティ率
=
総取引量
総取引量 + オーバーナイトボリューム
x
100%
注： オーバーナイト取引量は、ロールオーバーの未決済取引の合計です。取引量は、ロールオーバー取引を除くすべての約定済み注文の合計です。
取引アクティビティ率は、お客様が保有したポジションをその日のうちに売却すると高くなり、次の日に持ち越すと低くなることで、お客様の取引の傾向を表します。取引アクティビティ率は日々の清算手続き時に再計算され、それに基づき以下のようにロールオーバー・ポリシーが決定されます。
| ロールオーバー・ポリシー | 必要取引アクティビティ率 |
|---|---|
| プレミアム | > 90% |
| アドバンスド | >20 % |
| レギュラー | < 20% |
土日を含む直近30日間の中で、お客様が取引を行わなかった場合、ロールオーバー・ポリシーのアドバンスドが適用されます。お客様にとって魅力的なスワップ金利が確保できる目標水準として、これはデフォルトとして設定されています。一方、90%を超える取引アクティビティ率のお客様はプレミアムのスワップ金利が受け取れます。これらについてさらに詳しく知りたい方は、以下の計算例をご覧ください。
免責事項
CFD取引は投機的な取引であり、投資額を上回る多額の損失が発生する可能性があります。潜在的な損失は理論的には無制限になる可能性があります。
ロールオーバーにおける処理プロセス
オーバーナイト・プロセスとは、次の取引日へ持ち越す保有ポジションに関する処理プロセスを定めたものです。この処理プロセスのことを、「ポジション・ロール」、「キャリー」、「オーバーナイト・スワップ」とも呼びます。ロールオーバーの清算手続きは土日を除く毎日21:00/22:00 GMT（夏時間か冬時間かによる）に行われます。ロールオーバーされる通貨ぺアは、クローズレートにスワップポイントの付与もしくは支払いの調整を受け、次の取引日には新たなオープンレートとして立て直されます。これらの取引はそれぞれ「ロールオーバー・クローズ」「ロールオーバー・オープン」と呼ばれ、お客様のポートフォリオ計算者およびイントラデイ計算書においてその詳細を確認することができます。
スワップ金利レート
オーバーナイト・スワップ価格は、一般的に下表に示す中央銀行の参照レートに基づいています。オーバーナイト・スワップ・レートは、関係する2つの通貨の金利差の変化によって変化します。しかしながら、デューカスコピー・ヨーロッパはインターバンク市場のオーバーナイト・スワップをベースに独自のレートを更新しています。
デューカスコピー・ヨーロッパは、オーバーナイト・ポリシー設定の基礎として、以下の中央銀行ターゲット・レートを使用します。デューカスコピー・ヨーロッパは、クライアントに適用されるレートに独自のキャリー・コストを追加することを強調する必要があります。
| USD | フェデラルファンド・ターゲットレート |
| EUR | 主な借り換え金利 |
| GBP | 公定歩合 |
| JPY | 無担保コール翌日物金利 |
| CHF | 平均レポ・オーバーナイト・レート |
| CAD | 目標主要金利 |
| AUD | キャッシュ・ターゲット・レート |
| NZD | 公定歩合 |
スワップ・フリー口座
スワップ・フリー口座はイスラム教の戒律に合うように作られた取引口座です。
通常、ロールオーバー・クローズとロールオーバー・オープンの価格差として顧客口座に請求または入金されるオーバーナイト・スワップ費用は、スワップ・フリー口座には適用されません。顧客は、デューカスコピー・ヨーロッパの取引口座において、各営業日（夏時間/冬時間のGMT夏時間/冬時間の21:00/22:00）のクローズ時に、未決済のポジションに対する利息を入金されることも、引き落とされることもありません。
スワップ・フリー条件の乱用を防ぐため、以下の保護措置が適用されます：
お客様が支払う標準的な取引量手数料に加え、通貨については100万米ドルあたり5米ドル、貴金属およびCFDについては100万米ドルあたり7.5米ドルの追加手数料がスワップフリー口座に課金されます；
Dukascopyは、顧客が支払う追加手数料と、スワップフリー条件により口座に適用されないスワップ額との差額を計算します。差額がマイナス（「赤字」）で、口座の純資産が赤字を完全にカバーできない場合、Dukascopyは、未決済のエクスポージャーをクローズし、有効な未決注文をキャンセルすることで、それ以降の取引をブロックします。
赤字額は1日1回、決済時に計算され、ストップロス・レベルの最小値を調整することで適用されます。
赤字額は以下の場合に口座から引き落とされます：
- クライアントがロールオーバーポリシーレポートの「赤字を支払う」ボタンを押した場合；
- 5,000米ドル相当額または口座残高の10%相当額を超えます；
- スワップ・フリーのロールオーバー方針は終了します；
- 口座の全額が引き出されます；
- 口座の維持費は、維持費ポリシーに従って請求されます。
口座から資金を一部引き出す場合、その引き出し金額がその口座の純資産から上記のマイナス分金額を引いた金額を超えてはいけません。
本スワップ・フリー口座利用規約と、顧客とデューカスコピー・ヨーロッパ間のその他の契約上の取り決めとの間に矛盾がある場合、本スワップ・フリー口座利用規約が優先されるものとします。デューカスコピー・ヨーロッパは、独自の判断によりスワップ・フリー口座利用規約を変更し、スワップ・フリー条件の利用を拒否またはキャンセルすることができます。Dukascopyは、いつでも欠損金を引き落とす権利を有します。
以下の画像で示されている通り、トレーダーの方はレポート機能からいつでもスワップ・フリー機能をアクティベイトもしくはキャンセルすることができます:
デューカスコピー・ヨーロッパは、100万USDにつき5USDもしくは7.5USDの追加手数料を請求します。
赤字はDukascopy Europeによって請求されます。
清算の手順
ロールオーバーや取引量に応じて変動する取引手数料の確定、為替の損益換算などの処理プロセスは毎日行われます（翌営業日へのポジションの持越しや、バリュー・デイトに関しての更なる情報についてはオーバーナイト・ポリシーをご覧ください）。清算手続きは夏時間の場合21:00(GMT)、冬時間の場合22:00 (GMT)に、その口座の基準通貨で自動で実行されます。清算手続き後、口座残高は毎日更新されます。口座残高の履歴は、取引プラットフォームもしくは弊社ウェブサイトよりご覧いただけます。